Curso de Finanças e Banking Islâmico

Aula 1 • Fontes da Lei Islâmica

Examina o Alcorão, a Sunnah, o ijma e o qiyas como fontes legais. Os alunos aprendem como as decisões são derivadas e aplicadas aos contratos financeiros.

Aula 2 • Origens e Desenvolvimento Histórico

Traça as finanças islâmicas desde as práticas comerciais antigas até as instituições modernas. Fornece contexto histórico essencial para compreender os frameworks regulatórios e de produtos atuais.

Aula 3 • Princípios Centrais da Shariah

Define a proibição de juros, incerteza excessiva e indústrias proibidas. Esses princípios regem todos os produtos e transações abordados nos capítulos seguintes.

Aula 4 • Comparando Finanças Islâmicas e Convencionais

Contrasta os modelos de compartilhamento de risco versus os baseados em juros em dimensões-chave. Constrói o vocabulário analítico utilizado ao longo do curso.

Aula 1 • Órgãos Internacionais de Padrões da Shariah

Examina organizações globais de definição de padrões e suas diretrizes publicadas. Os alunos aprendem a aplicar padrões reconhecidos internacionalmente à prática institucional.

Aula 2 • Gestão de Riscos de Compliance com a Shariah

Identifica fontes de risco de não conformidade com a Shariah e estratégias de mitigação. Integra o risco de compliance ao framework de gestão de riscos empresariais.

Aula 3 • Requisitos de Divulgação e Transparência

Aborda as obrigações de divulgação relacionadas à Shariah para stakeholders e reguladores. Prepara os alunos para redigir divulgações conformes e relatórios anuais da Shariah.

Aula 4 • Conselhos de Supervisão da Shariah

Explica a composição, autoridade e responsabilidades dos conselhos da Shariah. Estabelece a camada de governança que valida todos os produtos e operações.

Aula 1 • Contratos de Participação nos Lucros Mudarabah

Explica o arranjo de participação nos lucros em dois níveis entre o provedor de capital e o gestor. Conecta a mudarabah à mobilização de depósitos e às estruturas de fundos de investimento.

Aula 2 • Murabaha e Financiamento Cost-Plus

Detalha a estrutura de venda cost-plus utilizada no financiamento ao comércio e a ativos. Os alunos aprendem os requisitos de documentação e as armadilhas comuns de estruturação.

Aula 3 • Contratos Salam e Istisna

Introduz contratos de venda a prazo e de fabricação para financiamento de commodities e projetos. Destaca as condições específicas que tornam esses contratos conformes à Shariah.

Aula 4 • Estruturas de Leasing Ijarah

Examina as variantes de leasing operacional e financeiro sob a lei islâmica. Aborda a propriedade do ativo, as obrigações de manutenção e as transições de lease-to-own.

Aula 5 • Financiamento por Parceria Musharakah

Aborda contratos de parceria baseados em capital próprio para financiamento de projetos e capital de giro. Distingue as estruturas de musharakah permanente e decrescente.

Aula 1 • Arquitetura do Mercado de Capitais Islâmico

Mapeia a estrutura dos mercados de capitais islâmicos primário e secundário. Estabelece o ambiente institucional e regulatório para a análise subsequente de produtos.

Aula 2 • Derivativos e Instrumentos de Hedge de Risco

Examina ferramentas de hedge permitidas, como wa'd, arbun e swaps islâmicos de taxa de lucro. Aborda o debate na Shariah sobre o uso de derivativos na gestão de riscos.

Aula 3 • Processo de Emissão de Sukuk

Percorre a originação, estruturação, classificação e distribuição de uma transação de sukuk. Os alunos adquirem conhecimento do processo ponta a ponta aplicável a funções de consultoria.

Aula 4 • Estruturas de Fundos de Ações e Fundos Islâmicos

Aborda investimento em ações conforme a Shariah, metodologias de triagem e veículos de fundos. Conecta os produtos de ações aos princípios de construção de carteira apresentados posteriormente.

Aula 1 • Produtos de Takaful Familiar e Geral

Examina as linhas de produtos de seguro equivalentes ao de vida e seguros gerais dentro do takaful. Conecta o design do produto à gestão do fundo do participante e à distribuição de excedentes.

Aula 2 • Modelos Operacionais de Takaful

Compara os modelos wakala, mudarabah e híbrido para compensação do operador. Os alunos avaliam a adequação do modelo para diferentes linhas de produtos e mercados.

Aula 3 • Retakaful e Alternativas ao Resseguro

Aborda a gestão de capacidade por meio de retakaful e do resseguro convencional permitido. Examina as condições da Shariah para o uso de resseguradoras convencionais.

Aula 4 • Gestão Financeira de Takaful

Aborda a contabilidade do fundo do participante, o financiamento de déficit e o qard do operador. Constrói habilidades de análise financeira para a avaliação de solvência do takaful.

Aula 1 • O Zakat como Instrumento Financeiro

Examina o cálculo, a coleta e a distribuição do zakat como mecanismo de redução da pobreza. Aborda a gestão institucional do zakat e a integração com sistemas estatais.

Aula 2 • Maqasid al-Shariah e Metas Sociais

Enquadra os objetivos superiores da lei islâmica como um guia para finanças socialmente responsáveis. Conecta a maqasid ao design de produtos e à medição de impacto.

Aula 3 • Modelos de Microfinanças Islâmicas

Adapta contratos de murabaha, qard hasan e baseados em grupo para clientes de baixa renda. Avalia as compensações entre sustentabilidade e alcance na entrega de microfinanças.

Aula 4 • Estruturas de Waqf

Aborda modelos de waqf clássico e em dinheiro para financiar bens públicos e infraestrutura. Explora instrumentos híbridos de waqf corporativo e sukuk-waqf.

Aula 1 • Panorama de Riscos dos Bancos Islâmicos

Mapeia riscos de crédito, mercado, liquidez, operacional e comercial deslocado. Estabelece a taxonomia de riscos utilizada ao longo deste capítulo.

Aula 2 • Risco de Liquidez e Gestão de Tesouraria

Aborda os instrumentos de liquidez conformes à Shariah limitados disponíveis para os bancos islâmicos. Aborda alternativas ao mercado interbancário e facilidades do banco central.

Aula 3 • Técnicas de Análise de Risco de Crédito

Aplica análise de crédito convencional e específica islâmica a exposições de murabaha e musharakah. Aborda garantias colaterais, garantias e ferramentas de melhoria de crédito.

Aula 4 • Risco Operacional e Fiduciário

Examina os riscos decorrentes de erros de documentação contratual, má conduta do agente e falhas de TI. Aborda os deveres fiduciários em arranjos de mudarabah e wakala.

Aula 1 • Governança Corporativa em Bancos Islâmicos

Aborda a estrutura do conselho, a prestação de contas aos stakeholders e as camadas duplas de governança. Aborda a interação entre os conselhos da Shariah e os órgãos de governança convencionais.

Aula 2 • Fusões, Aquisições e Entrada no Mercado

Examina as considerações da Shariah na due diligence de M&A e na entrada em mercados transfronteiriços. Aborda a conversão de bancos convencionais em operações islâmicas.

Aula 3 • Transformação Digital e Agilidade Estratégica

Integra fintech, open banking e IA no roadmap estratégico das instituições islâmicas. Prepara os alunos para liderar iniciativas de transformação orientadas por tecnologia.

Aula 4 • Frameworks de Medição de Desempenho

Aplica o balanced scorecard e métricas de desempenho baseadas na maqasid a instituições islâmicas. Conecta KPIs financeiros e sociais aos objetivos estratégicos.