A Dedika é uma plataforma para aprender fazendo: criar uma proposta comercial, tornar-se manicure ou utilizar uma ferramenta nova, por exemplo. Independentemente do objetivo, o melhor conteúdo sobre o tema já existe. Só que quase sempre está noutra língua, é caro, encontra-se disperso, não tem atividades para praticar ou faz parte de um curso demasiado longo para quem tem uma rotina preenchida. Por isso, a Dedika tem um método próprio: procuramos esse material onde quer que esteja, organizamos o que faz sentido para o seu objetivo, revemos com o apoio de especialistas disponíveis para esclarecer dúvidas e criamos práticas para aprender fazendo. É você quem mais importa na sua jornada e ninguém a conhece melhor: escolha o conteúdo e a duração do curso, se vai aprender com ou sem internet e em que formato. Pode ser em vídeo, texto, áudio ou resumo. À sua maneira, só com o que faz sentido para você. Aqui, cada momento de dedicação vale mais e chega mais depressa ao que interessa.

Os cursos são compostos pelos melhores conteúdos do mundo sobre o tema: vídeos, áudios, artigos e livros. Todo esse conteúdo vem com resumos, podcasts (para livros e artigos) e transcrições (para vídeos e áudios). Você escolhe como prefere consumir o conteúdo. Cada material tem perguntas específicas para reforçar o conhecimento. Além disso, o curso é formado pelos capítulos que você escolher, permitindo estudar apenas o que importa. Ao final de cada capítulo, há um projeto prático relacionado à sua profissão para praticar o que aprendeu.

Os nossos cursos incluem um resumo ao final de cada capítulo, do qual você pode baixar um PDF e imprimir.

Mais de 2 milhões de alunos no mundo todo

Presente em mais de 180 países ao redor do mundo

Certificado válido em todo o seu país

Página inicial

...

Curso de M&A: Contabilidade, Valuation e Due Diligence

Todos os cursos

Negócios e Economia

Contabilidade

Curso de M&A: Contabilidade, Valuation e Due Diligence

Para todos os níveis

Curso de M&A: Contabilidade, Valuation e Due Diligence

Domine todas as disciplinas técnicas que impulsionam transações de fusões e aquisições bem-sucedidas — desde valuation e due diligence até contabilização de aquisições e estruturação de negócios. Este curso oferece aos profissionais de finanças as ferramentas analíticas e estruturas conceituais usadas por banqueiros de investimento, analistas de private equity e equipes de desenvolvimento corporativo em negócios reais. Esteja você assessorando uma transação ou sentado do outro lado da mesa, você saberá exatamente como os números funcionam.

Dedika para empresas

O que você vai aprender:

Este curso aborda todo o espectro da análise de fusões e aquisições, começando com tipos de negócios, ciclos de vida das transações e lógica estratégica. Você construirá modelos de valuation usando DCF, análise de empresas comparáveis, transações precedentes e estruturas de LBO. A normalização das demonstrações financeiras, a avaliação da qualidade dos lucros e a análise do capital de giro são abordadas em profundidade. Você aprenderá como projetar e executar programas de due diligence nas áreas financeira, comercial, jurídica e operacional. A contabilização de aquisições, a alocação do preço de compra e os ajustes pós-fechamento são explicados com precisão. O curso também aborda estruturação de negócios, considerações fiscais, integração pós-fusão e realização de sinergias.

Como você estuda de forma prática Curso de M&A: Contabilidade, Valuation e Due Diligence

Como você pratica Curso de M&A: Contabilidade, Valuation e Due Diligence

Para si que é empresa e quer formar a equipa

Na Dedika para empresas, o curso inclui exercícios e exemplos do próprio negócio e adaptados às necessidades da sua empresa.

Clique aqui

Conteúdo do curso

8 Capítulos • 33 AulasDuração entre 4 e 360 horas (você decide)

Capítulo 1Ver detalhes

Fundamentos de Transações de F&A

Aula 1 • O Ciclo de Vida da Transação de F&A
Acompanhe um negócio desde a origem até a assinatura, due diligence e fechamento. Ancora os capítulos subsequentes em uma linha do tempo de processo do mundo real.
Aula 2 • Principais Participantes e Seus Papéis
Mapeie os papéis de compradores, vendedores, consultores, credores e reguladores em uma transação. Fornece contexto sobre como cada parte influencia os termos do negócio e o processo.
Aula 3 • Tipos e Estruturas de Negócios de F&A
Diferencie fusões, aquisições, consolidações e desinvestimentos por forma legal e propósito econômico. Estabelece o vocabulário usado ao longo do curso.
Aula 4 • Fundamentação Estratégica para F&A
Examine por que as empresas buscam aquisições, incluindo sinergias, entrada no mercado e diversificação. Conecta a motivação do negócio às premissas de valuation exploradas posteriormente.

Capítulo 2Ver detalhes

Análise de Demonstrações Financeiras para F&A

Aula 1 • Normalização e Reelaboração dos Lucros
Elimine itens não recorrentes, específicos do proprietário e contábeis para revelar o lucro econômico real. O EBITDA normalizado torna-se a base para múltiplos de valuation.
Aula 2 • Avaliação da Qualidade dos Lucros
Avalie a confiabilidade e sustentabilidade dos lucros reportados por meio de procedimentos analíticos. Prepara os alunos para o trabalho formal de due diligence de QoE coberto posteriormente.
Aula 3 • Análise de Capital de Giro e Fluxo de Caixa
Quantifique o fluxo de caixa livre sustentável e os requisitos de capital de giro para a empresa-alvo. Alimenta diretamente os modelos de DCF e os ajustes de preço de compra.
Aula 4 • Leitura de Demonstrações Financeiras em Contexto de Aquisição
Interpretar demonstrações do resultado, balanços patrimoniais e demonstrações dos fluxos de caixa com a visão de um adquirente, identificando os itens de linha mais afetados pelos ajustes decorrentes de uma transação.

Capítulo 3Ver detalhes

Metodologias Centrais de Valuation

Aula 1 • Análise de Transações Precedentes
Analise negócios históricos de F&A para extrair múltiplos de aquisição pagos por empresas-alvo comparáveis. Captura prêmios de controle ausentes nos comparáveis de negociação.
Aula 2 • Análise de Empresas Comparáveis
Selecione empresas pares, calcule múltiplos de negociação e aplique-os à empresa-alvo. Fundamenta o valuation na precificação de mercado atual para negócios similares.
Aula 3 • Triangular uma Faixa de Valuation
Sintetize os resultados dos três métodos em um gráfico de campo de futebol e uma faixa de negociação. Ensina o julgamento na ponderação dos métodos com base no contexto do negócio.
Aula 4 • Valuation por Fluxo de Caixa Descontado
Construa um modelo de DCF a partir de fluxos de caixa livre projetados, WACC e valor terminal. Estabelece a linha de base do valor intrínseco contra a qual os métodos baseados em mercado são comparados.

Capítulo 4Ver detalhes

Técnicas Avançadas de Valuation

Aula 1 • Opções Reais e Valor Contingente
Aplique a lógica de precificação de opções para valorizar flexibilidade estratégica, earn-outs e ativos incertos. Conecta a teoria financeira com ferramentas práticas de estruturação de negócios.
Aula 2 • Valuation por Soma das Partes
Avalie conglomerados e negócios diversificados valorizando cada segmento de forma independente. Revela valor oculto e informa decisões de desinvestimento ou cisão.
Aula 3 • Valuation de Aquisição Alavancada
Modele um LBO para determinar o preço máximo que um patrocinador financeiro pode pagar com retornos-alvo. Apresenta a estruturação de dívida e a TIR como restrições de valuation.
Aula 4 • Valuation de Empresas em Dificuldades e Ativos Especiais
Adapte métodos padrão para empresas em dificuldades, empresas intensivas em PI e empresas-alvo com muitos ativos. Aborda situações em que as premissas de continuidade operacional se rompem.

Capítulo 5Ver detalhes

Estrutura de Due Diligence em F&A

Aula 1 • Escopo e Planejamento da Due Diligence
Estruture um programa de due diligence por fluxo de trabalho, cronograma e alocação de recursos. Garante que a cobertura seja proporcional ao tamanho do negócio e ao perfil de risco.
Aula 2 • Due Diligence Comercial e Operacional
Avalie posição de mercado, concentração de clientes, dinâmica competitiva e capacidade operacional. Valida ou desafia as premissas de receita e margem no modelo.
Aula 3 • Síntese dos Resultados da Due Diligence
Consolide os resultados dos fluxos de trabalho em uma tese de investimento ajustada ao risco e um memorando do negócio. Traduz os resultados da due diligence em ajustes de preço e decisões de estrutura do negócio.
Aula 4 • Due Diligence Jurídica, de RH e de Compliance
Identifique riscos contratuais, trabalhistas, regulatórios e de litígio que afetam o valor ou a estrutura do negócio. Alimenta as negociações de seguro de declarações e garantias e indenizações.
Aula 5 • Due Diligence Financeira
Verifique e reelabore as demonstrações financeiras históricas, valide a QoE e confirme o piso de capital de giro. Informa diretamente o preço de compra e os mecanismos de ajuste.

Capítulo 6Ver detalhes

Contabilidade de F&A e Alocação do Preço de Compra

Aula 1 • Processo de Alocação do Preço de Compra
Execute uma PPA passo a passo para atribuir valores justos a ativos tangíveis e intangíveis. Determina os encargos de amortização que afetam os lucros reportados pós-fechamento.
Aula 2 • Teste de Redução ao Valor Recuperável do Goodwill
Aplique a estrutura de teste de redução ao valor recuperável quantitativa e qualitativa ao goodwill pós-aquisição. Conecta os resultados contábeis às obrigações contínuas de elaboração de relatórios financeiros.
Aula 3 • Método de Aquisição Contábil
Aplique o método de aquisição para reconhecer ativos adquiridos, passivos assumidos e goodwill. Contrasta com o tratamento legado de pooling-of-interests para contexto histórico.
Aula 4 • Ajustes Contábeis Pós-Fechamento
Lide com ajustes do período de mensuração, remensuração da contraprestação contingente e efeitos de impostos diferidos. Garante a elaboração precisa de relatórios financeiros nos meses seguintes ao fechamento.

Capítulo 7Ver detalhes

Estruturação e Negociação de Negócios

Aula 1 • Estruturas de Financiamento e Considerações
Avalie opções de financiamento em dinheiro, ações, dívida e híbridas e seu impacto na economia do negócio. Vincula decisões de estrutura de capital ao accretion/dilution e métricas de crédito.
Aula 2 • Mecanismos de Preço de Compra
Projete mecanismos de locked-box, contas de fechamento e earn-out para preencher lacunas de valuation. Cada mecanismo aloca o risco econômico de forma diferente entre comprador e vendedor.
Aula 3 • Declarações, Garantias e Indenizações
Negocie o escopo, os prazos de sobrevivência e os limites das declarações, garantias e indenizações. Aloca o risco pós-fechamento e informa as decisões sobre seguro de declarações e garantias.
Aula 4 • Estruturação Tributária em F&A
Avalie as consequências fiscais de negócios de ativos vs. ações e estruturas de reorganização isentas de impostos. A estrutura tributária afeta diretamente os recursos líquidos para os vendedores e a base de custo para os compradores.

Capítulo 8Ver detalhes

Integração Pós-Fusão e Realização de Valor

Aula 1 • Mensuração do Desempenho Pós-Fusão
Defina KPIs para avaliar se a aquisição entregou seu valor estratégico e financeiro pretendido. Fecha o ciclo entre a tese pré-negócio e os resultados pós-fechamento.
Aula 2 • Integração Cultural e Organizacional
Diagnostique diferenças culturais e projete abordagens de integração que retenham talentos e reduzam o desligamento. O risco de pessoas é uma das principais causas de destruição de valor em F&A.
Aula 3 • Planejamento e Governança da Integração
Estabeleça um escritório de gestão da integração, estrutura de governança e plano de prontidão para o Dia 1. O planejamento antecipado evita a destruição de valor durante o período crítico de transição.
Aula 4 • Acompanhamento e Realização de Sinergias
Traduza as estimativas de sinergia do modelo do negócio em iniciativas acionáveis com responsáveis e prazos. Acompanha a realização real em relação aos compromissos da tese de investimento.

Certificação

Seu certificado válido de conclusão

Este curso é para si:

Analista de FP&A: pronto para se aproximar de transações e decisões estratégicas.
Profissional de contabilidade: em busca de aplicar habilidades técnicas diretamente ao trabalho com negócios.
Generalista de finanças corporativas: construindo credenciais para buscar uma função de desenvolvimento corporativo.
Aluno de MBA: se preparando para estágios ou cargos integrais em banco de investimento ou private equity.
Dono de negócio: querendo entender como os adquirentes avaliarão e precificarão sua empresa.
Consultor de estratégia: buscando adicionar análise financeira rigorosa a engagements de M&A com clientes.

O que os nossos alunos dizem

As vossas aulas são perfeitas. Adquiri o pacote de um ano e, finalmente, tenho a oportunidade de acompanhar diversos temas do meu interesse sem precisar mudar de plataforma... agradeço por tudo o que fazem, já vos recomendei a outras pessoas...