Oljehandelskurs

Lektion 1 • Råoljekvaliteter och kvalitetsegenskaper

Behandlar API-densitet, svavelhalt och analysdata som bestämmer råoljevärde. Kopplar kvalitetsskillnader till raffinaderiekonomi och handelsbeslut.

Lektion 2 • Prisreferenser och rapportering

Förklarar hur referenspriser bedöms, publiceras och används som referenspunkter i kontrakt. Ger studenterna grunden i prisupptäcktsprocessen innan instrumentstudier.

Lektion 3 • Marknadsaktörer och deras roller

Identifierar producenter, raffinaderier, handlare, slutanvändare och finansiella aktörer och deras drivkrafter. Ger sammanhang för motparts beteende i senare handelskapitel.

Lektion 4 • Översikt över förädlade produkter

Introducerar bensin, diesel, jetbränsle, eldningsolja och petrokemiska råvaror som handelsbara råvaror. Kopplar produktspecifikationer till slutanvändares efterfrågan och säsongsmönster.

Lektion 1 • Optioner på olja

Undervisar om köpoptioner, säljoptioner och vanliga optionsstrategier som används vid hantering av oljeprisrisk. Bygger den optionsintuition som behövs för avancerade säkringsstrategier i senare kapitel.

Lektion 2 • Terminskontrakt i oljehandel

Förklarar mekanismer för börshandlade terminer, marginalkrav och avvecklingsprocesser. Kopplar terminsprissättning till fysiska marknadsreferenser som etablerats tidigare.

Lektion 3 • Fysiska spot- och terminskontrakt

Behandlar spotaffärer för laster, leveransavtal på sikt och de viktigaste kommersiella villkoren som styr dem. Förankrar derivatstudier i den fysiska marknadens verklighet.

Lektion 4 • Contracts for Difference och CFD:er

Förklarar differentialkontrakt som används för att handla spreaden mellan två prispunkter eller kvaliteter. Visar hur CFD:er hanterar basisrisk i fysiska portföljer och pappersportföljer.

Lektion 1 • Makroekonomiska och geopolitiska prisdrivkrafter

Undersöker valutarörelser, räntor och geopolitiska händelser som katalysatorer för oljepriset. Integrerar makrokontext i ramverket för fundamental analys.

Lektion 2 • Lager- och lagringsanalys

Undervisar om hur lageruppbyggnad och lagerminskning signalerar marknadstightness och påverkar prisriktning. Kopplar lagringsekonomi till contango- och backwardationstrukturer som behandlas härnäst.

Lektion 3 • Fundamental analys på utbudssidan

Analyserar produktionsdata, riggantal, fältnedgångstakter och OPEC-policy som prisdrivkrafter. Bygger utbudshalvan av den fundamentala prismodellen som används i handelsbeslut.

Lektion 4 • Fundamental analys på efterfrågesidan

Behandlar ekonomiska indikatorer, transportdata och raffinaderigenomströmning som efterfrågesignaler. Slutför efterfrågehalvan av det fundamentala ramverket för prisprognoser.

Lektion 1 • Trend- och momentumindikatorer

Behandlar glidande medelvärden, MACD och RSI som verktyg för att bekräfta trendriktning och momentum. Kopplar indikatorsignaler till beslut om ingång i och utgång ur affärer.

Lektion 2 • Diagrammönster och utbrott

Identifierar huvud-skuldra, trianglar, flaggor och andra mönster som signalerar trendfortsättning eller trendvändning. Ger mönsterbaserade handelsuppställningar för oljeprisdiagram.

Lektion 3 • Volatilitets- och volymanalys

Undervisar om Bollingerband, ATR och volymmått för att bedöma marknadsvolatilitet och övertygelse. Informerar positionsdimensionering och stop-loss-placering i oljehandel.

Lektion 4 • Diagramtyper och prisbeteende

Introducerar candlestick-, stapel- och linjediagram och de prisbeteendemönster som handlare använder dagligen. Etablerar den visuella läskunnighet som behövs för alla efterföljande tekniska analysavsnitt.

Lektion 1 • Handelsfinansiering och betalning

Introducerar remburs, öppen konto och betalningsmekanismer som används i oljehandel. Kopplar finansieringsinstrument till hantering av motpartskreditrisk.

Lektion 2 • Frakt och logistik

Förklarar fartygsbefraktning, fraktmarknader och lastplanering för råolje- och produktaffärer. Kopplar logistikbeslut till övergripande handelslönsamhet och risk.

Lektion 3 • Dokumentation och äganderättsövergång

Behandlar fraktsedlar, kvalitetscertifikat och dokumentflödet som överför äganderätt och risk. Säkerställer att du kan hantera dokumentkrav utan operativa förseningar.

Lektion 4 • Affärsidé och förhandling

Behandlar hur handlare hittar motparter, förhandlar pris och villkor samt bekräftar affärer. Förankrar operativ kunskap i det kommersiella sammanhanget för fysisk handel.

Lektion 1 • Säkringsredovisning och rapportering

Behandlar säkringsdesignation, effektivitetstestning och presentation av säkringar i finansiella rapporter. Förbereder dig för att arbeta med ekonomiteam kring kompatibel säkringsdokumentation.

Lektion 2 • Optionsbaserade säkringsstrategier

Strukturerar collars, caps, floors och trevägsoptioner för att hantera nedsida samtidigt som uppsida bevaras. Balanserar premiekostnad mot skyddsnivå för olika risktoleranser.

Lektion 3 • Säkringsstrategier med swappar och OTC

Använder fast-mot-rörliga swappar och basswappar för att säkra pris- och differentialexponeringar. Jämför OTC-flexibilitet med börshandlad säkringseffektivitet.

Lektion 4 • Identifiera och kvantifiera oljeprisrisk

Kartlägger pris-, volym-, basis- och tidsrisker inbäddade i fysiska och papperspositioner. Etablerar den riskinventering som säkringsstrategier måste adressera.

Lektion 1 • Bygga och förvalta en handelsbok

Behandlar positionsgränser, P&L-analys och dagliga discipliner för bokhantering för oljehandlare. Utvecklar den portföljövervakningskompetens som behövs för seniora handelsroller.

Lektion 2 • Grunderna i spreadhandel

Introducerar tidsspreadar, lokationsspreadar och interproduktspreadar som centrala oljehandelsstrategier. Etablerar spreadmekanik innan de tillämpas på portföljkonstruktion.

Lektion 3 • Raffinaderimarginal- och crackspreadstrategier

Handlar spreaden mellan råoljekostnad och raffinerat produktvärde för att fånga raffinaderimarginal. Kopplar crackspreadhandel till fysisk raffinaderiekonomi.

Lektion 4 • Resultatmätning och attribution

Utvärderar handelsresultat med hjälp av Sharpekvot, drawdown och strategiattributionsanalys. Möjliggör för handlare att identifiera styrkor, svagheter och förbättringsområden.

Lektion 1 • Efterlevnad av penningtvätts- och sanktionsregler

Behandlar kundkännedom, transaktionsövervakning och sanktionsscreening inom oljehandel. Skyddar företag från ekonomisk brottslighetsrisk inbäddad i råvarutransaktioner.

Lektion 2 • Risker för handelsbaserad ekonomisk brottslighet

Identifierar över- och underfakturering, fantomlaster och andra bedrägerisystem inom råvaruhandel. Bygger medvetenhet om typologier för ekonomisk brottslighet specifika för fysisk oljehandel.

Lektion 3 • Etik, uppförandestandarder och kultur

Etablerar professionella uppförandestandarder, riktlinjer för intressekonflikter och etiskt beslutsfattande i handel. Avslutar kursen med att förankra tekniska färdigheter i ansvarsfullt marknadsbeteende.

Lektion 4 • Regelverk för råvaruhandel

Kartlägger de viktigaste tillsynsorganen, rapporteringsskyldigheter och regler för positionsgränser som påverkar oljehandlare. Ger den efterlevnadsgrund som krävs innan handel på reglerade marknader.