Corso di gestione finanziaria professionale

Lezione 1 • Panoramica dei Rendiconti Finanziari Principali

Presenta i tre rendiconti finanziari principali e le loro interrelazioni. Fornisce le competenze necessarie per analizzare i dati finanziari durante tutto il corso.

Lezione 2 • Principi del Valore Temporale del Denaro

Tratta i concetti di valore attuale e futuro come fondamento matematico della finanza. Questi principi sono alla base di ogni decisione di valutazione e investimento trattata successivamente.

Lezione 3 • Quadro Normativo ed Etico

Delinea gli obblighi di conformità e gli standard etici che regolano i professionisti finanziari. Stabilisce le aspettative comportamentali applicabili a tutti i moduli del corso.

Lezione 4 • La Funzione di Gestione Finanziaria

Definisce l'ambito e gli obiettivi della gestione finanziaria all'interno delle organizzazioni. Stabilisce l'importanza strategica della finanza come base per tutti gli argomenti successivi.

Lezione 1 • Analisi dei Flussi di Cassa

Si concentra sull'interpretazione dei flussi di cassa operativi, di investimento e di finanziamento per una valutazione qualitativa. Distingue la performance basata sulla cassa dagli utili basati sulla competenza.

Lezione 2 • Fondamenti dell'Analisi per Indici

Introduce le principali categorie di indici e le loro formule di calcolo. Gli indici fungono da strumento diagnostico primario per tutto il lavoro di analisi successivo.

Lezione 3 • Diagnosi Finanziaria Integrata

Sintetizza molteplici strumenti analitici in una valutazione completa della salute finanziaria. Prepara gli studenti a presentare i risultati a stakeholder non finanziari.

Lezione 4 • Metriche di Gestione del Capitale Circolante

Esamina le metriche che misurano la liquidità a breve termine e l'efficienza operativa. Collega i risultati degli indici alle decisioni di gestione finanziaria quotidiana.

Lezione 1 • Costruzione del Budget Operativo

Guida lo sviluppo graduale dei budget dei ricavi, dei costi e dipartimentali. Produce il piano operativo principale utilizzato in tutto il capitolo.

Lezione 2 • Budget Flessibile e Previsioni

Introduce i budget flessibili e le previsioni a scorrimento per gestire la variabilità dei volumi e del mercato. Sostituisce la pianificazione statica con una gestione finanziaria adattiva.

Lezione 3 • Budget degli Investimenti e di Cassa

Tratta la pianificazione delle spese in conto capitale e la previsione dei flussi di cassa come complementi al budget operativo. Garantisce il mantenimento della liquidità insieme agli investimenti per la crescita.

Lezione 4 • Collegamento tra Pianificazione Strategica e Budgeting

Collega la strategia organizzativa al processo di budgeting come strumento di allocazione delle risorse. Stabilisce perché i budget devono riflettere le priorità strategiche per essere efficaci.

Lezione 1 • Strategia di Prezzo e Gestione dei Margini

Collega i dati di costo alle decisioni di prezzo utilizzando metodi cost-plus, basati sul valore e competitivi. Si concentra sulla protezione e l'espansione dei margini lordi e netti.

Lezione 2 • Analisi Costi-Volumi-Risultati

Utilizza le relazioni CVP per determinare i punti di pareggio e i livelli di profitto obiettivo. Supporta direttamente le decisioni di prezzo, volume e mix di prodotti.

Lezione 3 • Reportistica della Redditività per Segmento

Costruisce report di profitto a livello di segmento per identificare le unità di business ad alta e bassa performance. Supporta la riallocazione delle risorse e le decisioni strategiche di portafoglio.

Lezione 4 • Metodi di Costificazione di Prodotti e Servizi

Confronta il job order costing, il process costing e l'activity-based costing per un'accurata attribuzione dei costi di prodotto. La scelta del metodo corretto previene errori di prezzo e l'erosione dei margini.

Lezione 1 • Opzioni Reali e Valore Strategico

Estende l'analisi DCF valutando la flessibilità manageriale incorporata nelle decisioni di investimento. Cattura il valore strategico che l'analisi VAN tradizionale potrebbe sottostimare.

Lezione 2 • Quadro di Capital Budgeting

Stabilisce il processo per l'identificazione, la selezione e l'approvazione degli investimenti in capitale. Fornisce la struttura di governance all'interno della quale operano tutti gli strumenti di valutazione.

Lezione 3 • Tecniche di Flusso di Cassa Attualizzato

Applica i metodi VAN e TIR per valutare i flussi di cassa di progetto utilizzando il valore temporale del denaro. Questi sono i principali strumenti quantitativi per le decisioni di investimento.

Lezione 4 • Periodo di Recupero e Tasso di Rendimento Contabile

Tratta i metodi non attualizzati più semplici come strumenti di selezione supplementari. Evidenzia i loro limiti rispetto alle tecniche DCF.

Lezione 1 • Teoria e Pratica della Struttura del Capitale

Esamina le teorie del trade-off, dell'ordine di scelta e dei segnali per spiegare le scelte di finanziamento. Collega la teoria al comportamento di finanziamento aziendale osservabile.

Lezione 2 • Politica dei Dividendi e degli Utili Non Distribuiti

Valuta le decisioni di distribuzione dei dividendi, ritenzione degli utili e riacquisto di azioni proprie come alternative di finanziamento. Analizza come la politica di distribuzione segnala la salute finanziaria agli investitori.

Lezione 3 • Leva Finanziaria e Rischio Finanziario

Quantifica la leva operativa e la leva finanziaria e il loro effetto combinato sulla volatilità degli utili. Collega le scelte di struttura del capitale all'esposizione al rischio per gli stakeholder.

Lezione 4 • Fonti di Finanziamento Aziendale

Analizza le opzioni di finanziamento interno ed esterno disponibili per le organizzazioni nelle diverse fasi di crescita. Stabilisce il ventaglio di scelte prima di valutarne i costi.

Lezione 1 • Ottimizzazione delle Scorte e dei Debiti verso Fornitori

Applica modelli di gestione delle scorte e strategie di gestione dei debiti per minimizzare i costi di mantenimento e massimizzare i termini con i fornitori. Completa l'ottimizzazione del ciclo del capitale circolante.

Lezione 2 • Strumenti di Finanziamento a Breve Termine

Valuta le linee di credito, la carta commerciale e il factoring come strumenti per coprire i fabbisogni di capitale circolante. Seleziona lo strumento a minor costo per ciascuna esigenza di liquidità.

Lezione 3 • Gestione dei Crediti e del Credito Commerciale

Progetta politiche di credito, procedure di incasso e sistemi di monitoraggio dei crediti. Bilancia la crescita dei ricavi derivante dalle vendite a credito con i costi di inesigibilità e incasso.

Lezione 4 • Gestione della Liquidità e della Cassa

Tratta la previsione di cassa, il cash concentration banking e i buffer di liquidità per prevenire carenze. Supporta direttamente la funzione di tesoreria nel mantenimento della solvibilità.

Lezione 1 • Strategia Finanziaria a Lungo Termine

Sintetizza le politiche di struttura del capitale, investimento e distribuzione in un piano finanziario pluriennale coerente. Prepara gli studenti a consigliare l'alta direzione sulla direzione finanziaria strategica.

Lezione 2 • Panoramica della Gestione del Rischio Finanziario

Identifica i rischi di mercato, di credito e operativi e introduce gli strumenti di copertura come strumenti di mitigazione. Stabilisce una mentalità di gestione del rischio d'impresa per i leader finanziari.

Lezione 3 • Metodi di Valutazione Aziendale

Tratta gli approcci di valutazione DCF, dei multipli di società comparabili e patrimoniale per le transazioni strategiche. Sviluppa le competenze richieste per M&A, dismissioni e raccolta fondi.

Lezione 4 • Quadri di Gestione Basata sul Valore

Applica l'analisi del valore aggiunto economico e del valore per gli azionisti per allineare le decisioni manageriali alla creazione di valore. Sostituisce l'utile contabile come metrica di performance primaria.