Curso de CFO de Startups

Aula 1 • CFO vs. Controller vs. Contador

Define as funções distintas dos cargos de liderança financeira em uma startup. Esclarece onde as responsabilidades do CFO começam e a contabilidade operacional termina.

Aula 2 • Finanças Estratégicas vs. Operacionais

Diferencia as operações financeiras do dia a dia das finanças estratégicas de longo prazo. Constrói o modelo mental necessário para todos os capítulos subsequentes.

Aula 3 • Construindo Credibilidade com Fundadores e Conselhos

Aborda como os CFOs conquistam confiança por meio de comunicação, precisão e julgamento. Estabelece a base interpessoal para uma liderança financeira eficaz.

Aula 1 • Contabilidade de Caixa vs. Regime de Competência

Explica a diferença entre os métodos de caixa e de competência e quando cada um se aplica. Fundamenta os alunos na base contábil usada para relatórios de nível de investidor.

Aula 2 • Plano de Contas para Startups

Ensina como projetar um plano de contas que apoie relatórios e análises para investidores. Uma estrutura de contas adequada evita reclassificações dispendiosas no futuro.

Aula 3 • Noções Básicas de Capital Próprio e Cap Table

Apresenta instrumentos de capital próprio, diluição de participação e estrutura do cap table. Fornece o contexto contábil necessário para os capítulos de captação de recursos adiante.

Aula 4 • As Três Demonstrações Financeiras Principais

Aborda em detalhes a demonstração do resultado, o balanço patrimonial e a demonstração do fluxo de caixa. Os alunos aprendem como as três demonstrações se interconectam e contam uma história unificada.

Aula 1 • Modelagem de Despesas e Headcount

Ensina como modelar despesas operacionais com o headcount como principal direcionador de custos. A modelagem precisa de despesas é essencial para decisões de runway e contratação.

Aula 2 • Arquitetura de Modelos e Melhores Práticas

Estabelece princípios estruturais para construir modelos financeiros claros e auditáveis. Uma boa arquitetura previne erros e acelera a análise de cenários.

Aula 3 • Modelagem de Receita por Modelo de Negócio

Aborda técnicas de projeção de receita para modelos SaaS, marketplace e transacionais. Os alunos associam a lógica de direcionador correta à mecânica de receita da sua empresa.

Aula 4 • Modelagem Integrada de Três Demonstrações

Conecta as premissas de receita, despesa e balanço patrimonial em um modelo totalmente integrado. Os alunos conseguem rastrear como uma única premissa flui por todas as três demonstrações.

Aula 1 • Criação do Processo de Planejamento Anual

Descreve o cronograma, as partes interessadas e o fluxo de trabalho para um ciclo de planejamento anual de startup. Um processo estruturado evita o caos e o desalinhamento de orçamento de última hora.

Aula 2 • Relatório de Orçado vs. Realizado

Aborda como produzir e interpretar relatórios mensais de orçado versus realizado. A análise de variância impulsiona a responsabilidade e informa as decisões de reorçamento.

Aula 3 • Previsões Contínuas e Reorçamento

Apresenta as previsões contínuas como uma alternativa dinâmica aos orçamentos anuais estáticos. Os alunos aprendem quando e como fazer reorçamento sem comprometer a responsabilidade.

Aula 1 • Entendendo a Taxa de Burn

Define o burn bruto e líquido e explica o que impulsiona cada métrica. A taxa de burn é o número mais crítico que um CFO de startup deve acompanhar diariamente.

Aula 2 • Estratégias de Extensão de Runway

Aborda alavancas táticas e estratégicas para estender o runway de caixa sem sacrificar o crescimento. Os alunos avaliam trade-offs entre cortes de custos e aceleração de receita.

Aula 3 • Previsão de Fluxo de Caixa de 13 Semanas

Ensina a construção de uma previsão de caixa contínua de 13 semanas usada para controle operacional. Esta ferramenta fornece alerta precoce de falta de caixa antes que se tornem crises.

Aula 4 • Otimização do Capital de Giro

Explica como a gestão de recebíveis, passivos e estoque afeta a posição de caixa. Otimizar o capital de giro pode adicionar meses de runway sem captar novo capital.

Aula 1 • Métricas de Crescimento e Eficiência

Apresenta a taxa de crescimento, o magic number, o burn multiple e a Regra dos 40. As métricas de eficiência contextualizam o crescimento em relação ao capital consumido.

Aula 2 • Construindo um Dashboard de Métricas

Ensina como projetar um dashboard de métricas de uma página para uso do conselho e investidores. As escolhas de design do dashboard sinalizam maturidade analítica e foco estratégico.

Aula 3 • Fundamentos de Economia Unitária

Define o custo de aquisição de clientes, o valor do tempo de vida e a margem de contribuição no nível unitário. A economia unitária determina se um modelo de negócio é fundamentalmente viável.

Aula 4 • Análise de Coorte e Modelagem de Retenção

Explica como construir e interpretar análises de coorte para entender o comportamento do cliente ao longo do tempo. Os dados de coorte revelam se a economia unitária está melhorando ou se deteriorando.

Aula 1 • Instrumentos de Captação de Startups

Explica notas conversíveis, SAFEs, rodadas de equity precificadas e dívida de risco. Entender a mecânica dos instrumentos é pré-requisito para modelar diluição e termos.

Aula 2 • Relatórios e Atualizações para Investidores

Ensina a cadência, o formato e o conteúdo das atualizações para investidores após o fechamento. Relatórios consistentes constroem a confiança do investidor e facilitam futuras captações.

Aula 3 • Métodos de Avaliação para Startups

Aborda o valuation pré-money e pós-money, a análise de comparáveis e as limitações do DCF. Os alunos conseguem defender uma faixa de valuation em negociações com investidores.

Aula 4 • Construindo o Data Room do Investidor

Define os documentos financeiros exigidos em um data room de due diligence. Um data room bem organizado acelera os prazos do negócio e sinaliza maturidade operacional.

Aula 1 • Preparação Financeira para Reuniões do Conselho

Ensina como preparar a seção financeira de uma apresentação para o conselho e antecipar perguntas. A preparação eficaz para o conselho posiciona o CFO como um parceiro estratégico.

Aula 2 • Planejamento Financeiro de Longo Prazo

Aborda o planejamento financeiro de três a cinco anos como uma ferramenta de comunicação estratégica e alinhamento. Os planos de longo prazo ancoram as narrativas de captação e as discussões de estratégia do conselho.

Aula 3 • Estruturas de Alocação de Capital

Aborda como avaliar oportunidades de investimento concorrentes usando a lógica de retorno sobre o investimento. A alocação de capital é a decisão de maior alavancagem que um CFO de startup influencia.

Aula 4 • Preparação para um IPO ou Saída

Descreve os requisitos de prontidão financeira para um IPO, aquisição ou venda secundária. Os alunos entendem o cronograma de preparação de vários anos e os principais marcos.